أهمية وقف الخسارة في التداول

ما هو وقف الخسارة؟

وقف الخسارة هو وضع رقم معين للخروج من الصفقة في حال وصول السعر إليه، وهو أداة للحد من الخسائر.

أهمية وقف الخسارة

أهمية وقف الخسارة لا تقل أهمية عن وضع هدف معين، بل قد تكون أهم منه.

معادلة الصفقة تتكون من:

• نسبة المخاطرة.

• وقف الخسارة.

• الهدف أو الأهداف.

تعامل الناس الخاطئ مع وقف الخسارة

أغلب المتداولين الجدد يعانون من عدم الانضباط والاتزان، لذلك يعانون من الالتزام بوقف الخسارة.

فمثلًا، يكون الشخص مقتنعًا بوضع وقف الخسارة عند رقم معين، ولكن حين يقترب السعر من الوقف، يقوم بتغييره لتصبح الخسارة أكبر، خوفًا من خسارة المال، مما يسبب تكبّد خسائر أكبر.

ما هي الأسس التي يُبنى عليها وقف الخسارة؟

وقف الخسارة يُبنى على عدة عوامل عند بناء الصفقة، وهو يعتمد على الاستراتيجية المتبعة من قبل المتداول.

مثال: إذا كان شخص يبني صفقة مع مراعاة نسبة المخاطرة إلى العائد (Risk to Reward Ratio)، فمن الممكن أن يحسب الهدف بضعف قيمة وقف الخسارة.

عدم وجود وقف خسارة يؤدي بالمتداول إلى التهلكة

المتداولون الذين يبنون صفقاتهم من غير وقف خسارة يعرّضون أنفسهم للهاوية والخسائر الفادحة، لأن الأسواق قد تفاجئنا دائمًا بتحركات غير متوقعة قد تمحو رأس المال بالكامل.

لهذا ننوه على أهمية وجود وقف خسارة مهما كان الوضع، لأن الخسارة دائمًا يمكن تعويضها إذا كانت محسوبة.

أما عدم وضع حد للخسائر، فسوف يكبّد المتداول خسائر أكبر، وقد يصل به إلى طريق مظلم يكرر فيه نفس الأخطاء، أشبه بالدوامة.

وقف الخسارة نجاة للمتداول

وقف الخسارة هو نجاة المتداول من عدم الاستقرار وتحكّم العوامل النفسية في القرارات، وهو يدعم الالتزام؛ لأن المتداول أمامه خطة واضحة: إما أن تصل الصفقة إلى الهدف أو تضرب وقف الخسارة.

وقف الخسارة بشروط إغلاقات معينة

هناك بعض استراتيجيات التداول التي تدعم استخدام وقف الخسارة، ولكن بشروط معينة، كالإغلاق عند مستويات محددة.

مثلًا: صفقة على الذهب يكون وقف الخسارة فيها مشروطًا بإغلاق السعر بشمعة 30 دقيقة تحت مستوى 4211.

يُعتبر هذا الأسلوب مناسبًا لبعض مدارس التداول فقط، وليس في كل الحالات.

وقف الخسارة وإدارة المخاطر

وقف الخسارة لوحده لا يعتبر ادارة للمخاطر، بل هو جزء من ادارة المخاطر في الصفقة.

ادارة المخاطر تشمل نسبة المخاطرة التي يحددها المتداول في كل صفقة، وحجم العقد، ومكان وقف الخسارة، بحيث تكون الخسارة المحتملة محسوبة مسبقًا ولا تؤثر بشكل كبير على رأس المال.

مثلا: اذا كان رأس مال المتداول 1000 دولار وقرر المخاطرة بنسبة 1% في الصفقة، فإن اقصى خسارة يجب ان تكون 10 دولار. بعدها يقوم بتحديد مكان وقف الخسارة وحجم الصفقة بما يتناسب مع نسبة المخاطرة المحددة.

كيف تحدد مكان وقف الخسارة؟

وقف الخسارة لا يوضع بشكل عشوائي، بل يجب ان يكون مبنيًا على استراتيجية واضحة.

من الممكن ان يتم وضع وقف الخسارة خلف منطقة دعم او مقاومة مهمة، او خلف قمة او قاع واضح، او بناءً على حركة السعر والاستراتيجية التي يتبعها المتداول.

المهم ان يكون مكان الوقف مبنيًا على سبب واضح، وليس فقط لأن المتداول يريد ان تكون قيمة الخسارة صغيرة.

لا تجعل وقف الخسارة قريبًا جدًا

بعض المتداولين يقومون بوضع وقف الخسارة قريب جدًا من نقطة الدخول بهدف تقليل الخسارة، ولكن هذا قد يؤدي الى خروج الصفقة بسبب حركة طبيعية للسوق قبل ان تتحرك في الاتجاه المتوقع.

لذلك يجب ان يكون وقف الخسارة في مكان منطقي يتناسب مع حركة السعر والاستراتيجية، مع مراعاة حجم الصفقة ونسبة المخاطرة.

الخلاصة

وقف الخسارة ليس وسيلة لمنع الخسارة بشكل كامل، بل هو وسيلة للسيطرة عليها.

المتداول الناجح لا يفكر فقط في كم يمكن ان يربح من الصفقة، بل يفكر ايضا في كم يمكن ان يخسر اذا كانت الصفقة عكس توقعاته.

وجود وقف خسارة واضح، مع ادارة جيدة لرأس المال والالتزام بالخطة، يساعد المتداول على الاستمرار في السوق وعدم السماح لصفقة واحدة بأن تؤثر على رأس ماله بالكامل.

في النهاية، الخسارة جزء من التداول، ولكن الفرق يكون في طريقة ادارتها. خسارة محسوبة يمكن تعويضها، اما الخسارة بدون خطة فقد تتحول الى سلسلة من الخسائر يصعب الخروج منها.